深陷“通胀”焦虑里的中国人!

2019-10-09 09:290
摘要:你被通胀洗脑了吗?你因通胀而焦虑吗?你会为手里百八十万的钱如何投资而苦恼吗?


你被通胀洗脑了吗?你因通胀而焦虑吗?你会为手里百八十万的钱如何投资而苦恼吗?


1

通胀的焦虑


你的身边是否有这样一群人:手里的积蓄说多不多、说少不少……也就百而八十万的,投资个生意吧资金不够、当然也缺乏那个创业的魄力;放在手里吧又心有不甘、总觉得亏得慌,整日为此焦虑不已。


你如果问:何以至此呢?他们会回答:通货膨胀啊。


M2每年增长12%,今年的100元,明年就值88元;

钱存在银行,那财富就是在缩水啊;

侵蚀积蓄的猛虎是什么?当然通货膨胀了!

……


如果再分析一下,他们或许还学历尚可、工作尚可、收入尚可……可以说是我们国家的中等收入群体——再通俗的说法相当于中产阶级,受过一定的教育、关注财经和投资理财、平时会看新闻当然包括一些自媒体、渴望财务自由追求资产性被动收入。


就是这样一群人,却深深的陷入了“通胀”的焦虑当中。


看财经新闻,说央行放水、通货膨胀;

读理财类文章,说通胀在吞噬个人财富;

走进银行,说赶紧理财得跑赢CPI;

基金公司/信托公司/证券公司/各类投资公司更是不厌其法的灌输一个理念:钱放在手里不投资就是在被收割,保存财富就得跑赢印钞机……


人们已经被“通货膨胀”的理念洗脑……在这样的环境里又怎能不被洗脑呢?


因此,整日想着买什么理财?做什么投资?去哪里买房?……总是担心手里那不多不少的积蓄什么时候被通货膨胀稀释了,晃晃而不可终日、甚至还为此失眠焦虑掉头发。


通货膨胀真的有这么可怕吗?他们理解的通货膨胀正确吗?如何看待通货膨胀呢?


2

通胀的正解


以上对通胀的理解当然是肤浅的,真实的货币超发和通货膨胀并非这样。


01

有增量财富产生


通胀确实是货币的超发——当钱多了、可商品和服务的数量没有变化,对应的就是物价上涨,也就是通胀。


以上理解并不严谨。因为银行放水、货币超发后,并非商品和服务的数量没有变化——而是变化了,商品或服务的数量会增加。


贷款就是印钞、贷款就是放水,可银行贷款绝大多数是为了促进经济发展、促进商品或服务数量增加的:贷款给地产商,能制造出了更多的新房子(贷款给个人买房同理);贷款给企业,能生产出更多的商品;贷款给电影公司,能创造更多的影视作品;贷款给个人消费,消费能带动生产、并带动一系列的服务劳动……


印钞放水是有增量财富产生的,并非只是在原有的财富上只印钞,即钱变多、而财富不增加。


但印钞放水创造的增量财富确实有滞后性,钱容易增加——银行一发放贷款钱就出来,可商品和服务的增加却有一个过程——房子建出来、商品生产出来、电影拍摄出来……需要时间,钱猛然增加了,可商品服务没有猛然增加,短期会出现价格上涨。


现在的物价比起二十年前确实高了几倍,但人是活在当下的——那时候物价低,是因为收入低;现在物价确实高,可收入也比以前高几倍(八十年代大学生入职转正后一月赚100多块,可现在的统计是起薪5000块)。现在跟过去,只比物价不比收入当然是错误的。


02

长期和短期的关系


在主权货币体系的当下,各国央行有超发货币的冲动……以及必要。


钱越来越多、钱越来越贬值有几个好处:


企业家预期通胀,就会敢于投资、甚至借贷投资,投资生产的商品价格会涨,那赚得岂不更多?因为货币贬值,那债务负担是不是就在减少?而投资带动了经济;

居民预期通胀,就会敢于消费,今天的钱在明天能买更少的东西,那是不是要把钱提前花掉呢?消费的结果又带来了经济的活力。


当然通胀要适度、要适度……适度多少?年2%左右最好。长期看货币是贬值的、物价上涨是必然的趋势,但短期未必。


通胀是钱的数量相对于商品/服务的数量来说的,钱多而商品/服务少就会通胀……有没有一种可能——商品/服务数量不变而钱变少呢?有的。


现在的钱就是个数字符号……是央行可以轻易方便的增加或减少的。咦……怎么还会减少呢?贷款就是印钱,当央行控制信贷或没人愿意贷款(就像现在的日本/欧洲,利率都接近于零了,可企业居民的贷款意愿并不强烈),那钱就少了啊……可商品/服务不会立马减少,结果就是物价下跌、以致通货紧缩。


长期看,货币必定贬值、物价必定上涨、通货必定膨胀,而短期还存在另一种可能:货币升值、物价下跌、通货紧缩。


03

宏观和微观的关系


我们说的通货膨胀是一个宏观概念,是整体上、大致上、趋势上的通胀,不是具体的、局部的、个别商品/服务的通胀。


很多人会混淆宏观与微观的关系。


你说近二十年物价大幅上涨,他会说:没有啊,你看冰箱/彩电等价格不仅没涨,还降价呢?

你说大学生起薪5000元,他会说:没有啊,我公司的毕业生起薪才3000元;

你说现在房价整体横盘、甚至还下跌,他会说:没有啊,我这个小区上周成交了一套房,价格比最高点还高10%呢……


货币会超发,市场中的钱会整体增加,但这些钱并不会像撒胡椒面一样的让所有的商品或服务都雨露均沾,其价格也不会一起涨跌、涨跌幅度和时间顺序也不会一致……钱的流动是聚集,钱流向哪里哪里就会通胀。


2016年的楼市行情,是新印出的钱流向房地产……所以房价大涨,这是定向楼市通胀;现在新印出的钱,鼓励流入大基建/企业实体/居民消费……所以物价开始上涨,这是定向实体通胀。


新增的钱会先流入市场中特定的领域和行业,再之后向市场中的其他领域扩散……以致越来越多的商品/服务价格开始上涨。


所以,不建议为了追通胀而去投资……这样很容易成为接盘侠:2015年追股市的通胀,去追高套牢;2017年追房价的通胀,去追高套牢。有时候只需等待,钱终会流入你这里、并带来一波通胀——也就是价格上涨。


那懂得了这些,该如何运用通胀呢?


3

通胀的运用


对通胀运用最好的就是各种骗局。先给你洗脑通胀很危险、向你灌输通胀掠夺财富的理念,让你焦虑恐慌不安……然后再顺水推舟的给你一剂解药——也就是他们的各种骗局。


不是担心通胀吞噬财富、资产缩水吗?那赶紧买我们的理财产品啊,年收益10%以上,安全、靠谱、对冲通胀;

不是担心钱存银行贬值吗?那赶紧投资我们的房子啊,资金变资产房价永远涨;

不是苦于通胀侵蚀财富而无计可施吗?那赶快参加我们的理财课堂啊,教你各种破解通胀的秘籍……


在焦虑和恐慌下,就像抓住了救命稻草,你爽快的顺从了对方,并由此落入了对方的圈套:


买的理财,实际上是P2P/资金盘/旁氏投资……从此血本无归;

投的房子,要么远郊盘、要么山河湖海的旅游地产……从此一套终生;

买的课程,几乎都是泛泛之谈、毫无实操价值……白白的浪费了一笔钱、甚至一大笔钱。


钱没有被通胀掠夺,反而被打着对冲通胀旗号的人掠夺了。


懂得通胀原理后,完全没必要这么焦虑,其实也好应对:


把钱花掉。赚钱的目的就是为了消费,以此获得更多的人生体验和人生成就感,可有些经历是越早越好——年轻时爱行走,老了就体力不支;孩子小时有亲子时光,一旦子女成人就奔波他处;老人尚在可尽责尽孝,一旦百年之后时间将不可逆……与其把钱储蓄起来让通胀侵蚀,为什么不把钱花在更有意义的地方呢?钱只是一个数字符号,只有花出去交换成自己想要的东西,才有意义。


适度负债。既然货币超发是常态、通货膨胀是趋势,那就适度负债了——负债是对冲通胀的绝佳方式,货币贬值稀释财富,但货币贬值也稀释债务啊。


这里的关键:一是要适度——不能过高负债,否则会因债务过度而压力倍增、甚至破产清算;二是要长期——长期看货币必然贬值,但短期也存在通缩,这也要看你生活在什么样的周期里,别踏错了节拍。


努力活着。人、人的工作技能是对冲通胀的最好方式。不管货币如何贬值、不管如何的通货膨胀,只要人还在、只要人还能工作,就能完美的应对通胀——人活着,多印出的钱就会流到你这里;人能工作,工资就会随着物价上涨而上涨。现在的物价比起二十年前上涨了几倍,可工资也同样上涨了很多倍啊……收入随着通胀而水涨船高。


活得足够久,印钞放出的水终将滋润到你。


请别再被通胀洗脑了!请远离通胀的焦虑!


大家都知道应对通胀的一个绝佳方法就是负债,可负债多少合适呢?是债务额或债务率吗?有没有能量化的指标呢?……想了解的老铁们请扫描下方二维码添加米筐老A的微信,详见朋友圈第一条。



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深厚扎实的经济学基础,对市场、金融有深刻的理解和认知。
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